問題已解決
【例題 13?多項選擇題】A 證券的預期報酬率為 12%,標準差為 15%;B 證券的預期報酬率為 18%,標準差為 20%。投資于該兩種證券組合的機會集是一條曲線,有效邊界與機會集重合,以下結論中正確的有( )。 A.兩種證券的投資組合不存在無效集 B.兩種證券的投資組合不存在風險分散效應 C.最小方差組合是全部投資于 A 證券 D.最高預期報酬率組合是全部投資于 B 證券 題目中說有效邊界和機會集重合,它的機會集不就是一條直線嗎?但是又說機會集是一條曲線,請問這兩句不矛盾嗎



親愛的學員,您好!很高興能為您提供幫助,您的問題答復如下:
不矛盾。有效邊界和機會集重合意味著機會集本身就是有效邊界,通常是一條曲線。只有當兩種證券完全正相關時,機會集才會是一條直線。題目中并未說明兩種證券完全正相關,因此機會集是一條曲線,與有效邊界重合并不矛盾。
祝您學習愉快!
不矛盾。有效邊界和機會集重合意味著機會集本身就是有效邊界,通常是一條曲線。只有當兩種證券完全正相關時,機會集才會是一條直線。題目中并未說明兩種證券完全正相關,因此機會集是一條曲線,與有效邊界重合并不矛盾。
祝您學習愉快!
04/24 11:05

李李 

04/24 11:12
這道題答案選擇ACD,如果機會集是一條曲線,它應該是有無效集合的呀?

王一老師 

04/24 11:32
親愛的學員,您好!很高興能為您提供幫助,您的問題答復如下:
有效邊界與機會集重合,說明機會集中不存在無效的部分,沒有向左邊凸起。
祝您學習愉快!
