自《關于調整制藥企業廣告費用扣除標準的通知》（國稅發[2005]21號）下發以來，充分利用廣告費稅前扣除提高的優惠進行籌劃成了制藥企業需要研究的課題。因為自2005年度起，制藥企業每一納稅年度可在銷售（營業）收入25%的比例內據實扣除廣告費用支出，超過比例部分的廣告費支出可無限期向以后年度結轉。這項規定是一般企業廣告費用的扣除標準的12.5倍，是特殊企業廣告費用的扣除標準的3.125倍。

　　據有關資料顯示，近年來不少制藥企業的利潤水平在下降。利潤水平下降是由多方面的原因造成的。一方面是國家加強了對藥品市場的價格監管力度，使藥品的價格有大幅度的下降，縮小了企業的利潤空間。另一方面，行業競爭日益激烈，企業間的價格戰不斷，同時，企業為了擴大產品的市場份額，推出自己的品牌，不惜花費巨額的廣告費用。當然，廣告費支出的多少與產品的知名度大小及銷售量的多少有一定的關系，但企業更應提高自身產品質量，增加內在競爭勢力，適當控制廣告費支出，使廣告費支出達到既能擴大產品在市場中的影響，又能獲得稅收利益。同時，廣告費支出的籌劃不能只考慮短期利益，而應考慮一個產品周期的利益。

　　例如，某制藥企業開發生產了一種藥品，預計該產品的生命周期在6年左右，該種藥品的市場總容量（總需求）為每年1.5億元，不考慮廣告費用的稅前利潤率為30%，風險報酬率為10%，除廣告費支出外每年的其他納稅調整事項基本不變。企業計劃加大廣告宣傳來推廣這種藥品，設計了以下兩種投入方案。

　　方案一：前兩年每年廣告費投入為2500萬元，后四年每年為1000萬元。可能達到的各年銷售收入為10000萬元、10000萬元、8000萬元、8000萬元、6000萬元、5000萬元。（考慮到其他企業也將開發生產同類產品，銷售收入將出現遞減的趨勢）

　　方案二：前三年每年投入3000萬元，后三年不再投入。每年的銷售收入預計與方案一基本相同。

　　兩種不同的方案產生的結果會有什么不同呢？

　　方案一：第1年~第6年扣除廣告費的稅前利潤分別為：500、500、1400、1400、800、500（萬元）；第1年~第6年準予稅前扣除的廣告費支出分別為：2500、2500、1000、1000、1000、1000（萬元）；第1年~第6年應納所得稅分別為：165、165、 462、462、264、165（萬元）；稅后利潤為各年稅前利潤減各年的所得稅，第1年~第6年稅后利潤分別為：335、335、938、938、 536、335（萬元）；稅后利潤折現值為稅后利潤與10%風險報酬率下復利現值系數之積，第1年~第6年稅后利潤折現值分別為：304.52、 276.84、704.72、640.65、332.8、189.1（萬元）。

　　方案二：同理，第1年~第6年扣除廣告費的稅前利潤分別為：0、0、－600、2400、1800、1500（萬元）；第1年~第6 年準予稅前扣除的廣告費支出分別為：2500、2500、2000、2000（萬元）（第1年~第3年遞延扣除的廣告費之和）；第1年~第6年應納所得稅分別為：165、165、132、132、594、495（萬元）；第1年~第6年稅后利潤分別為：－165、－165、－732、2268、1206、 1005（萬元）；第1年~第6年稅后利潤折現值分別為：－149.99、－136.36、－549.95、1549.04、748.81、567.32 （萬元）。

　　比較評價：實施方案一，企業6年獲得的稅后利潤折現值合計為2448.63萬元；實施方案二，企業6年獲得的稅后利潤折現值合計為2028.87萬元。

　　若不考慮資金時間價值，兩種方案投入的廣告費用都為9000萬元，在不同的投入方式下產生的利潤卻不相同。采用第一種方式，在保證銷售收入水平的前提下，適當的調整廣告費用各年支出的金額，充分利用廣告費用不超出銷售收入25%的部分可在稅前據實列支這一政策，與第二方案比較獲得稅收利益 419.76萬元。

　　當然，不同的制藥企業，有不同產品生產和銷售情況，納稅人應根據具體情況，認真分析，權衡利益，設計出符合自身實際情況的籌劃方案。