招股書與審計報告存在很多引用以及邏輯關系，因此在核對的過程中有許多需要注意，本文點出有哪些關鍵的地方需要與審計報告保持一致。

　　一、風險因素

　　風險因素中財務風險和市場風險提示中會涉及到一些財務數據或指標，需與審計報告中的數據進行核對，或和招股書其他章節進行勾稽，如應收賬款壞賬風險、存貨減值風險、毛利率和凈資產收益率下降風險、銷售和采購集中的風險等等。

　　二、發行人基本情況

　　1、發行人基本情況以及歷史沿革與審計報告中披露的基本情況進行核對；

　　2、發行人員工資及社會保障情況披露的工資、社保等需與審計報告核對；對申報期內平均工資進行縱向比較分析，重點關注是否存在階段性壓低員工工資。

　　三、業務與技術

　　通過此部分對公司銷售與盈利模式、采購模式、生產模式等先進行了解和熟悉。

　　1、主營業務情況

　　1）分產品、分地區、分行業的對收入進行分析，與附注進行核對；對于招股書中分情況分析毛利率情況，可以獲取會計師關于毛利率分析的底稿，會計師一般會分客戶對收入、成本、毛利率進行本量利分析。

　　2）前十大客戶銷售情況，審計報告中一般會披露前五大客戶的銷售，與審計報告核對前五大客戶的銷售及比重；另外前十大客戶披露情況需要與招股書其他章節進行勾稽；

　　3）主要客戶簡介，通過網上查詢客戶的工商信息資料和檢查券商的現場核查底稿，核對披露的情況，同時關注客戶產銷規模與銷售額是否匹配，客戶與公司是否存在關聯關系；

　　4）招股書中披露的產能情況，與固定資產原值等進行核對，關注產能利用率、產銷率等指標，關注產能是否與銷售額披露，產銷率與存貨余額的匹配性；

　　2、主要原材料、能源及供應情況

　　1）招股書中披露的歷年前五大供應商的采購額需與券商相關底稿進行核對；檢查前五大供應商披露是否有誤；

　　2）招股書中披露的直接材料、直接人工、制造費用需與券商底稿進行核對，并關注底稿中關于料工費比重變化的分析；此處披露的直接人工需結合管理費用和銷售費用中的職工薪酬及應付職工薪酬勾稽，檢查是否披露正確。

　　3、主要資產情況

　　1）披露的固定資產、無形資產、在建工程、租賃資產等與審計報告進行核對；對于存在租賃資產情況，一般需詳細披露租賃資產的合同，需與審計報告中披露的租賃情況進行核對，并根據租賃資產的披露的租金情況，測算公司租金是否存在異常。

　　2）關注是否披露各年度增加的主要的生產設備情況，是否與披露的產能匹配；

　　4、技術與研發情況

　　研發費用、收入等指標與審計報告核對；

　　四、同業競爭

　　1、關聯方、關聯交易、關聯往來需要與審計報告進行核對；

　　2、關聯方的擔保一方面與審計報告進行核對，另一方面需要與招股書中披露的借款合同進行核對；

　　3、關注關聯交易的價格并與第三方進行比較，是否存在不公允情況。

　　五、財務會計信息

　　此部分涉及的數據量較大，建議按照招股書的格式將相關表格粘貼至excel表，將相關數據和指標鏈接到審計報告中的數據，然后再核對招股書是否正確。

　　1、財務報表

　　核對披露的財務報表、稅項、主要會計政策數據與審計報告是否一致；

　　2、非經常性損益

　　與會計師出具的非經常行損益報告進行核對；

　　3、主要財務指標

　　建議復核人員自己計算出來，再與招股書核對。

　　六、管理層討論與分析

　　此部分涉及大量的財務數據，該部分每個數據均需與審計報告進行核對，建議按照招股書的格式將相關表格粘貼至excel表，將相關數據和指標鏈接到審計報告中的數據，然后再核對招股書是否正確。

　　該部分首先核對披露的各項目的數據及各類變動比例，同時要關注分析的合理性。

　　七、股利分配政策

　　核對招股書中披露的歷次股利分配金額等是否與審計報告披露的一致

　　八、其他重要事項

　　1、重要業務合同的披露

　　對于采購和銷售業務合同，一方面與券商的底稿進行核對，此處披露的采購金額，需要其他章節中披露的該客戶（或供應商）銷售額（采購額）進行勾稽；

　　2、借款及擔保合同

　　需逐筆合同與審計報告中披露的合同進行核對；

　　在檢查上述合同過程中，可同時獲取券商相關底稿一并檢查，上述合同底稿是否完整或存在問題。

　　九、審計報告勾稽關系核對

　　申報報告包括審計報告、內部控制簽證報告、納稅審核報告、非經常性損益報告、原始報表與申報報表比較報告，我們需關注這些報告間的勾稽關系：

　　1）審計報告中數據與原始報表與申報報表比較報告中申報數據要完全一致，需進行核對；

　　2）納稅審核報告中披露的各類稅與審計報告中披露的余額核對、發生額與營業稅金及附加、所得稅費用、管理費用稅金及現金流量表中支付的各項稅費進行勾稽；

　　3）非經常性損益報告與審計報告中披露的營業外收支進行核對；