00:10:00
問題已解決
期權(quán)估價時，默認(rèn)期權(quán)價格等于期權(quán)價值，當(dāng)執(zhí)行價格為25，股票價格為40，看漲期權(quán)價格為10時，此時期權(quán)的時間溢價=10-（40-25）=-5，小于0，不是說時間溢價一定大于等于0嗎，這是怎么回事？
溫馨提示：如果以上題目與您遇到的情況不符，可直接提問，隨時問隨時答
同學(xué)您好，如果時間溢價算出來是負(fù)數(shù)，那么時間溢價就是0，而不是算出來的負(fù)數(shù)。
2024 04/16 15:05
84784980 
2024 04/16 15:06
如果時間溢價是0，那么期權(quán)價值應(yīng)該是15，而不是期權(quán)價格10，那期權(quán)價值就不等于期權(quán)價格了
陳靜芳老師 
2024 04/16 15:09
同學(xué)有完整的題目嗎？麻煩您把題目發(fā)給老師看看。
84784980
2024 04/16 15:10
沒有題目，就是個人思考，對這方面不太理解，為什么期權(quán)價值等于期權(quán)價格，為什么算出來的時間溢價是負(fù)數(shù)就是等于0
陳靜芳老師
2024 04/16 15:34
一般沒有特殊說明，我們就會認(rèn)為資本市場是有效的，即期權(quán)價格就等于期權(quán)價值。
時間溢價是時間帶來的“波動的價值”，是未來存在不確定性而產(chǎn)生的價值，不確定性越強(qiáng)，期權(quán)時間價值越大，所以期權(quán)的時間溢價至少等于0
閱讀 3823
描述你的問題，直接向老師提問
2532
意見反饋
