第四章 銀行管理

　　4.2 資本管理

　　4.2.3 我國監管資本的構成

　　2004年3月，銀監會頒布了《商業銀行資本充足率管理辦法》，并于2006年12月作了修改，該辦法在資本監管方面進行重大改進，基本符合1988年《巴塞爾資本協議》的框架，同時吸收了《巴塞爾新資本協議》有關監管和信息披露的規定。

　　監管資本包括核心資本和附屬資本兩部分，同時，在計算資本充足率時，還需要從監管資本中扣除一些項目，稱為扣除項。

　　1.核心資本

　　核心資本是商業銀行資本中最穩定、質量最高的部分，銀行可以永久性占用，可以長期用來吸收銀行在經營管理過程中所產生的損失，是銀行資本的核心，從而獲得了“核心”資本的名稱。我國商業銀行的核心資本包括如下五部分：

　　（1）實收資本，指投資者按照章程或合同、協議的約定，實際投入商業銀行的資本。

　　（2）資本公積，包括資本溢價和其他資本公積。

　?。?）盈余公積，包括法定盈余公積和任意盈余公積。

　?。?）未分配利潤，指商業銀行以前年度實現的未分配利潤或未彌補虧損。

　?。?）少數股權，指在合并報表時包括在核心資本中的非全資子公司中的少數股權，即子公司凈經營成果和凈資產中不以任何直接或間接方式歸屬于母銀行的部分。

　　2.附屬資本

　　附屬資本包括重估儲備、一般準備、優先股、可轉換債券、混合資本債券和長期次級債務六部分。由于附屬資本在質量上要弱于核心資本，而且其中還包括有一定償還期限的債務，因此，它在監管資本中所占比例受到了明確的限制。依據《商業銀行資本充足率管理辦法》，商業銀行的附屬資本不得超過核心資本的100%，計入附屬資本的長期次級債務不得超過核心資本的50%.

　?。?）重估儲備，指商業銀行經國家有關部門批準，對固定資產進行重估時，固定資產公允價值與賬面價值之間的正差額部分。若中國銀監會認為重估作價是審慎的，這類重估儲備可以列入附屬資本，但計入附屬資本的部分不超過重估儲備的70%.

　?。?）一般準備，指根據全部貸款余額一定比例計提的，用于彌補尚未識別的可能性損失的準備。

　?。?）優先般，指商業銀行發行的、給予投資者在收益分配、剩余資產分配等方面優先權利的股票。

　?。?）可轉換債券，指商業銀行依照法定程序發行的、在一定期限內依據約定條件可以轉換成商業銀行普通股的債券。計入附屬資本的可轉換債券必須符合以下條件：債券持有人對銀行的索償權位于存款人及其他普通債權人之后，并不以銀行的資產為抵押或質押；債券不可由持有者主動回售；未經中國銀監會事先同意，發行人不準贖回。

　?。?）混合資本債券，指商業銀行發行的帶有一定股本性質，又帶有一定債務性質的資本工具。

　　混合資本債券對銀行收益和凈資產的請求權次于長期次級債務和其他債務，優于股權投資。

　　商業銀行發行的混合資本債券，要計入附屬資本，需要滿足如下三個條件：

　　（1）商業銀行若未行使混合資本債券的贖回權，在債券距到期日前最后5年，其可計入附屬資本的數量每年累計折扣20%；

　?。?）商業銀行混合資本債券不得由銀行或第三方提供擔保；

　?。?）商業銀行提前贖回混合資本債券、延期支付利息，或債券到期時延期支付債券本金和應付利息時，需事先得到中國銀監會批準。

　　（6）長期次級債務，指原始期限最少在5年以上的次級債務。次級債務是對銀行收益和凈資產的請求權次于其他債務（如銀行存款）的債務。經中國銀監會認可，商業銀行發行的普通的、無擔保的、不以銀行資產為抵押或質押的長期次級債務工具可列入附屬資本，在距到期日前最后5年，其可計入附屬資本的數量每年累計折扣20%.如一筆10年期的次級債券，第六年計入附屬資本的數量為100%，第七年為80%，第八年為60%，第九年為40%，第十年為20%.

　　3.扣除項

　　我國商業銀行計算資本充足率時，應從資本中扣除以下項目：

　　（1）商譽；

　?。?）商業銀行對未并表金融機構的資本投資；

　?。?）商業銀行對非自用不動產和企業的資本投資。

　　在計算核心資本充足率時，應從核心資本中扣除以下項目：

　?。?）商譽；

　　（2）商業銀行對未并表金融機構資本投資的50%；

　?。?）商業銀行對非自用不動產和企業資本投資的50%.

　　之所以要對這些項目進行扣除，主要是在銀行出現損失時，銀行不可能拿這些項目所對應的資金來彌補銀行所出現的損失。