在編制合并現金流量表時，**應當在母公司與子公司之間進行抵消處理，以反映整個集團的現金流動情況**。 具體來說，對于您提到的母公司1月轉給子公司的10萬元，如果子公司在2月收到這筆款項，那么在編制合并現金流量表時，需要在1月份的現金流量中進行如下抵消分錄： - 借：投資支付的現金（母公司） - 貸：吸收投資收到的現金（子公司） 這樣的分錄是為了抵消集團內部之間的資金流動，確保合并現金流量表只反映集團與外部的交易。這是因為從集團整體的角度來看，這10萬元并沒有流出集團，而是集團內部的資金調配。因此，在合并報表中，這部分現金流量應當被抵消，以避免重復計算。 需要注意的是，這種抵消處理是基于整個會計期間進行的，而不是僅僅在款項實際轉移的那個月。這意味著，無論款項是在1月轉出還是在2月轉入，只要這筆交易發生在會計期間內，都應當在合并報表中進行相應的抵消處理。