新用戶掃碼下載
掃碼下載APP
及時接收最新考試資訊及
備考信息
公司財務資金過剩的診斷技巧
問題：資金過剩
診斷癥狀：現金賬資金持續增加，負債方卻保持不變。
原因：通過經營、投資和融資所得到的現金沒有用于再投入。
問題解析：
短期的資產負債流動比可以用來衡量富裕的資金是否過量或不做功。測量資金過剩狀況，有效的方法是測算營業現金收入與流動負債的比率。如果該比率持續上升，意味著現金流增加，需要用投資行為來消化。同時，投融資行為所帶來的現金也應在此考慮范圍之內。
修補措施：
許多公司或企業經常積累過多的現期經營所不需要的現金余額。這些現金可用于投資有價證券，或用于削減到期債務，或存入銀行獲取保值或增值補償。將富裕資金用于有價證券投資時，公司決策層須權衡其安全性，即：資產的變現能力（流動性），投資期限及收益率。據國際專業機構調查結果顯示，短線投資工具有：歐元大額存單，銀行商業票據，國內大額存單；其中以回購協議方式運作的方法最為流行。激進的投資者首先注重的是投資收益率，其次為安全性，再其次為期限；溫和的投資者則首先注重投資的安全性，其次是投資收益率，再其次是期限。
預防手段：
利用富裕資金加強收益能力。
制定規范的投資政策，細化富裕資金來源、明確可行的投資方式、投資規模和期限等相關參數、授權高管人員實施投資運作、明確交易匯報要求內容、確認交易對象身份及背景。
用經營所得利潤按期償還債務。
負面作用：
手中現金過多會導致失去獲取財務回報的機會。不能夠有效使用現金的公司在融資方面將會遇到問題、公司成長速度減緩、利潤會下滑。
問題：逾期客戶支付
診斷癥狀：
無法回收大額應收款
客戶不能按期全款支付。
原因：
客戶營業利潤下滑，經濟環境蕭條。
公司的信貸（賒銷）部門欠缺經驗或業務運作效率低下。
問題解析：
應收賬款的收繳期限過長會導致公司在應收款上的投入出現不合理狀況，并同時增加公司對用戶賒賬的成本。無法收繳的應收款通常是公司壞賬的組成部分；其在公司壞賬中的比例越高，公司對外賒銷的成本就越大。
修補措施：
對用現金支付貨款的客戶給予打折優惠，以達到加速應收款回籠，減少應收款投入，降低相關成本之目的；通過此種方式節省的費用或投入可以用于沖抵折扣優惠所承受的成本。因此，在設計打折優惠計劃時，須確認提前回收的資金，其所能產生的回報大于該計劃所承受的成本支出。
采取下述措施防止客戶逾期支付：
給相關客戶發送催繳函件；
通過電話或客戶拜訪方式催收；
委托機構收繳；
通過法律程序收繳。
停止供新貨，至對方全額支付貨款為止；
通過郵資已付的商業函件，將發票寄送給對方催收；
貨物一經發出，即向對方寄出收款單；
確保發票出具內容準確無誤，否則會拖延對方支付時間；
大宗客戶訂單則須要求對方支付訂金，或采用款到發貨手段；
建立銷售季節高峰應急制度，避免貨款收繳拖延；
對非主要和常規客戶須采用獨立銷售合同進行制約；
對逾期貨款須計算利息；若客戶出現財務問題，則要求對方以展期支票支付；
使用銀行電子轉賬（EFT）方式，提高收款效率；
要求對方用信用卡支付。
預防手段：
合理使用銀行系統的便捷結算或托收手段，這樣不僅可以提高貨款收繳的效率，也可以協助企業識別對方支付工具的真偽。使用郵政銀行系統是另一種有效的收繳貨款的方法，也可以減少支付貨款的結算在途時間。
公司相關部門應對收繳的每一元貨款所承帶的財務成本作分析，提高成本控制效益。公司也可以通過與對方建立“預先授權貸記”（Preauthorized Debit）—PAD方式（類似國內通行的一卡通繳費系統）收繳對方貨款。
負面作用：
客戶現金支付的拖延會導致公司運作出現現金流短缺的問題；同時失去現金投資回報的機遇。其結果會反過來影響公司的利潤率。進言之，公司的日常運作的費用和債務、固定資產的購置或其他可能出現的贏利機會均需要現金的支撐。極端條件下，若公司不能及時獲得所需的現金，將面臨失去償債能力和經營失敗的風險。
【我要糾錯】 責任編輯：vivien
上一篇：穩定也是一個戰略過程
下一篇：家樂福運營遭遇四大難題
學員討論（0）
實務學習指南
距6月報稅結束還有天
新用戶掃碼下載
京公網安備 11010802044457號