如今，越來越多的人選擇自主創業，興辦企業實體。要投資辦企業首先面臨的問題便是企業組織形式的選擇，企業組織形式不同，社會角色和義務也就各異，所承擔的稅負也存在著較大的差別，而這將直接關系到企業和投資者個人投資回報的大小。因此，合理選擇企業組織形式就顯得十分必要，事實上這也就成為企業稅收籌劃的第一步，下面舉例說明。

　　厚德食品加工有限責任公司為張旭和王強各出資30萬元于2004年年初發起設立，當年實現銷售收入200萬元，企業的各種費用為120萬元，其中廣告費15萬元，二投資者每月在企業領取工資各2000元，當地允許在稅前扣除的工資費用為人均每月960元。企業其他人員的工資均在扣除范圍內，也無其他納稅調整事項。期末二投資者決定各分配紅利15萬元，則2004年厚德公司及其投資者需承擔企業所得稅和個人所得稅（其他稅收已包括在費用中）如下：

　　二投資者的工薪所得需承擔的個人所得稅為〔（2000－800）×10%－25〕×12×2=2280（元）；

　　分配紅利需承擔的個人所得稅為150000×20%×2=60000（元）；

　　企業所得稅為〔2000000－1200000+（2000－960）×12×2〕×33%=272236.80（元），兩者合計總稅負為334516.80元。

　　如果二投資者決定將稅后利潤全部作為紅利進行分配，則紅利的個人所得稅為（800000－272236.80）×20%=105552.64（元）（按現行稅法規定即使不分配，追加投資或提取公積金還是作為利潤留成，個人所得稅均不能免除，分別在追加投資和股權轉讓或企業清算時繳納，因此個人投資者的稅負不變，只是征收時間有所變化）。這時企業和投資者的總稅負將為380069.44元，每個投資者實際得到的直接收入為（150000×80%+2000×12－1140）=142860（元），遞延所得（800000－272236.80）×80%÷2－120000=91105.28（元）。

　　如果設立之初投資者選擇合伙企業的組織形式，其他條件均不變，則投資者所承擔的稅負將大為減輕，根據財政部、國家稅務總局《關于個人獨資企業和合伙企業投資者征收個人所得稅的規定》（財稅〔2000〕91號）第四條的規定：“個人獨資企業和合伙企業每一納稅年度的收入總額減除成本費用以及損失后的余額，作為投資者個人的經營所得比照個人所得稅法的個體工商戶的經營所得應稅項目，適用5%～35%的五級超額累進稅率，計算征收個人所得稅。”稅務局具體的征收辦法又分查賬征收和核定征收兩種。凡實行查賬征收的上述規定的第六條還規定，投資者的個人費用在當地省級稅務局規定標準內的部分允許扣除，但投資者的工資不得在稅前扣除。企業每一納稅年度發生的廣告和業務宣傳費用不超過當年銷售（營業）收入2%的部分，可據實扣除，超過部分可無限期向以后納稅年度結轉。

　　據此，厚德公司2004年的納稅調整事項為：調增廣告和業務宣傳費150000－2000000×2%=110000（元）（糧食加工企業若為有限責任公司等組織形式允許扣除標準為營業收入的8%）；

　　投資者的工資2000×12×2=48000（元）；

　　調減：允許扣除的投資者費用800×12×2=19200（元）；

　　則每個投資者需承擔的個人所得稅為（2000000－1200000+110000+48000－19200）÷2×35%－6750=157540（元）。

　　二人的總稅負為315080元，而這其中因廣告宣傳費的調整從而使稅負增加的38500元，只要企業持續經營，投資者損失的只是資金的時間價值，而并不真正構成投資者的實際稅負，即使如此每個投資者實際當年獲得的直接稅后收入仍為266460元（含薪金收入24000元），遞延所得19250元。兩相比較，選擇合伙形式可為每個投資者增加直接所得123600元，總收入增加51744.72元（包括直接和遞延收入），節稅效果明顯。

　　盡管如此，我們知道使企業的稅負最輕并非企業追求的最終目標，實現企業的價值最大化，從而使投資者（股東）利益最大化才是企業追求的最終目標。因此投資者在選擇企業組織形式的時候，還必須綜合考慮以下問題：

　　1.企業組織形式不同，企業所承擔的責任也不一樣。

　　2.由于個人獨資和合伙企業不具有法人資格，其企業形象和信譽可能會因此而受到一定影響，企業可能會因此而失去部分客戶，同時也不利于企業的做大做強。