理財案例

　　關女士38歲，在北京一家私企擔任銷售主管，年薪20萬元；祁先生40歲，在北京一家外企擔任財務部經理，年薪30萬元。夫妻雙方工作穩定，屬于典型的都市高收入人群。關女士有一孩子12歲，小學六年級。家庭有住房一套，面積100平方米，市值140萬元，存款200萬元。保險方面，夫妻兩人除社保外，沒投什么商業保險。

　　資產分析

　　（一）家庭財務狀況綜合評述：

　　1、關女士家的固定資產為140萬元，而金融資產投資比率為0，應加大金融資產投資比率。

　　2、關女士的家庭處于成長期，有較高的儲蓄投資比例，子女教育支出10年內的支出較高，之后支出會有所下降。生活質量會更好。

　　3、負債比例為零，家庭暫時沒有任何財務風險。

　　4、家庭保險不足，應加強保險的投入。因為家庭屬于形成初期，子女教育，家庭意外傷害或者重大疾病風險仍然存在，而且關女士夫婦是家庭的收入來源，更要注意加強疾病及意外險的投入。

　　（二）SWOT分析

　　1、強項（strengths）：

　　關女士夫婦職業和收入穩定，并且有較高的工資收入；擁有一套房產，負債相對較低；凈資產相對充裕，為較靈活的資金投資，提供了可能和資金準備。

　　2、弱項（weaknesses）：

　　關女士夫婦工作繁忙，缺乏更好的資產投資收益，除了銀行存款，沒有其他金融資產。

　　3、機會（opportunities）：

　　國家經濟平穩發展，今明年的投資渠道增多，可以把握機會，使自己的資產抵御通脹和達到增值目的。此外，家庭資產流動性強，也是關女士家庭的一大忌諱。

　　4、威脅（threats）：

　　首先，學費存在上漲率，以后會不斷上漲，在未來6多年的求學其間，可能會出現大額的額外費用。另外，為了孩子接受更好的教育，可能會有送孩子出國留學的目標。

　　其次，物價持續上漲，人民幣面臨升值，而且股市存在動蕩，這無疑對每個家庭都帶來一定程度的威脅。

　　理財目標

　　1、6年后，孩子出國留學。

　　2、夫妻兩人都希望未來5年后，可以更換150平米住房一套，房價現值225萬元左右。

　　3、夫妻兩人希望從2012年開始，每年有一個國外旅游計劃，每年相關費用2萬元左右。

　　4、夫妻兩人也希望安安心心退休，并且至少能維持現有的生活水平不變。

　　理財建議

　　1、家庭保障

　　為了防范意外的風險，關女士家庭需要增加保障這方面的投入。

　　保險種類可考慮定期壽險、重疾險、意外險等保障型保險產品。重大疾病方面，考慮到不少常見重大疾病（如惡性腫瘤）的治療費用較高，因此夫妻倆能有40萬元的保障金額，基本上可以得到較高的保險保障。然后再搭配意外傷害險，就可以有一份全面的保險保障了。

　　2、子女教育

　　假設孩子18歲-21歲去新西蘭留學，每年學費15萬元，生活費8萬元左右，總計需要相關費用現值92萬元，6年后約為99萬元。

　　從現在開始儲備，有6年的時間。對長達5年以上的長期理財目標，建議采用基金定額定投，即投資者設定在每月指定日期，自動申購固定金額的開放式基金。這種長期地聚沙成塔，可達到平均成本的效益，風險也被分散了。

　　3、退休養老計劃

　　關女士夫妻兩人的退休年齡均為55歲，從55歲開始領取養老年金，假設生命極限80歲止，養老年限是25年。保證退休養老的生活質量不低于現在的生活水平，假定通貨膨脹率是4%.

　　關女士夫妻要保證退休后的養老生活不低于現在的生活水平，在退休當年（55歲）應當準備的退休后25年的生活費為155萬元。為達到這個養老的目標，可以通過商業保險的養老保障和各種理財的方式，使現有資產增值收益，真正達到老有所依的目標。

　　4、投資規劃

　　鑒于關女士和先生都是高級白領，平時工作繁忙，無暇顧及投資理財，故不建議投資股市、期貨、外匯等高風險投資產品。需要從長遠來考慮投資，用較長的時間達成投資目標，而基金恰好可以滿足關女士的這種需求，基金市場將是絕大部分居民投資的主要方向。關女士家庭投資期為17年左右（55歲左右退休），建議采用較為激進型的投資組合：可支配投資資金的60%持有股票型基金，20%持有債券型基金，20%持有平衡型基金。

　　5、出國旅游計劃

　　通過準備家庭6個月支出作為應急準備金，足以支付每年出國旅游的相關費用。

　　6、換房計劃

　　5年后換房的現值需求225萬元，考慮到未來北京房價充滿了不確定性，家庭現有存款充足，因此提供兩種方案，以供選擇：

　　方案一：5年后賣掉舊房，預計可售145萬元，資金缺口80萬元左右，可以在貸款和自有資金之間選擇。

　　方案二：用自有資金首付30%，即67萬元左右，其余資金由銀行按揭貸款補充。舊房出租，租金加上夫妻雙方公積金，作為每月按揭還款主要來源。